信也科技崛起背后，中國網(wǎng)貸平臺轉(zhuǎn)型的非典型案例
過去一段時間以來，趨嚴的監(jiān)管讓中國互金行業(yè)如履薄冰、備受煎熬，在空前的壓力面前，網(wǎng)貸平臺掀起了一股品牌升級或業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型的熱潮。
作為行業(yè)頭部平臺，拍拍貸的轉(zhuǎn)型升級尤為引人注目，從宣布品牌升級為信也科技，到定位金融科技開放平臺，看似一個毅然決然的舉動背后，實際上是一個自然而然的過程。
“品牌升級是集團業(yè)務(wù)自然演化的結(jié)果，也意味著集團的主戰(zhàn)場已經(jīng)全面轉(zhuǎn)向金融科技，未來將繼續(xù)全面向持牌金融機構(gòu)開放。”
隨著信也科技聯(lián)席CEO章峰的公開表態(tài)，一家立志對標金融科技領(lǐng)域“亞馬遜”的科技公司在世人面前開始迅速崛起。
親手撕掉P2P標簽
“我們和P2P已經(jīng)不再有什么關(guān)系了。”
拍拍貸創(chuàng)始人張俊的這番決絕表態(tài)，放在中國P2P網(wǎng)貸行業(yè)集體出清退出的大背景下，是偶然，也是必然。
當網(wǎng)收緊的時候，才知道誰在裸泳。
互金行業(yè)的監(jiān)管趨嚴之說實際上由來已久，自2017年8月的“雙降”以來，金融去杠桿、強監(jiān)管成為大勢所趨，政策出清的態(tài)度之堅決令行業(yè)大多數(shù)P2P平臺感到窒息。
這也直接導致了絕大部分平臺最后爆雷或退出，截止目前，據(jù)統(tǒng)計已有多達1800多家平臺死于壞賬風險引起的資金鏈斷裂。
在行業(yè)行將落幕、一地雞毛之際，對于那些一直以來有技術(shù)儲備和資金實力的頭部平臺而言，也未嘗不是一件好事，因為這無形中加速了其果斷轉(zhuǎn)型和切換賽道的決心和勇氣。
11月7日，在三季度財報披露前夕，拍拍貸突然宣布改名“信也科技”，實際上在一個月以前，拍拍貸已不再發(fā)布面向出借人的新標，資金全部來自機構(gòu)。
11月19日，拍拍貸宣布，正式升級為信也科技集團，英文名稱為FinVolution Group。
章峰表示，P2P業(yè)務(wù)跟信也科技關(guān)系不大了，未來半年，將有序?qū)崿F(xiàn)P2P業(yè)務(wù)清零，有信心完成本息兌付。截至2019年11月30日，拍拍貸借貸余額70.079億元。
對于P2P平臺而言，要想實現(xiàn)順利的轉(zhuǎn)型，最重要的支撐點還是在于有足夠的現(xiàn)金流。
財報顯示，2016年以來，拍拍貸已經(jīng)實現(xiàn)盈利，到2018年的三年間，拍拍貸凈利潤分別達到5.015 億元、10.829億元、24.695億元，而2019年前三季度，凈利潤已累計達19.621億元。
11月21日，第三季度財報發(fā)布時，拍拍貸現(xiàn)金和短期流動資金約為人民幣22億元。
與行業(yè)其他玩家不同的是，持續(xù)的盈利能力和充足的現(xiàn)金流，是保證其實現(xiàn)兌付、轉(zhuǎn)型和升級的資本和底氣。
更為重要的是，在此之前，拍拍貸的資金結(jié)構(gòu)也在逐漸由量變到發(fā)生質(zhì)變。據(jù)了解，拍拍貸自2014年開始就引入了機構(gòu)資金，到2019年10月份已完成100%的轉(zhuǎn)換。
要知道，機構(gòu)資金不但在成本上更為便宜，在風險管控上也給了平臺更多的可操作空間。
歷史上很多教訓表明，在面對問題時，主動和被動的態(tài)度之別，往往是會產(chǎn)生截然不同的結(jié)果。
對于拍拍貸而言，能夠親手撕掉P2P標簽，主動進軍金融科技，這無疑是一個艱難的決定，也不啻為一個正確的選擇。
實際上，拍拍貸的轉(zhuǎn)型也并非完全迫于監(jiān)管壓力，隨著公司的發(fā)展，舊的賽道已不能滿足其發(fā)展需求，而是轉(zhuǎn)換至打造開放合作的金融科技平臺這一更加廣闊的領(lǐng)域。
回過頭來看，拍拍貸成立的12年來，也是中國互金行業(yè)大起大落的12年，從快速擴張，到風險集中爆發(fā)，再到政策集中調(diào)控。
這期間，它從國內(nèi)首批p2p平臺，到最早登陸美股，再到如今成功轉(zhuǎn)型金融科技公司，無論是已經(jīng)翻篇的拍拍貸，還是新生的信也科技，節(jié)奏都掌握得剛剛好。
某種程度上，在互金黃金時代拍拍貸之所以能做到行業(yè)頭部，在方興未艾的金融科技潮中，又及時找準賽道，這和其極強的節(jié)奏把握能力是分不開的。
成立于2007年的拍拍貸，經(jīng)過十二年的成長，如今已全面轉(zhuǎn)向金融科技，這樣的升級和進化，作為一個非典型案例，放在今天的整個中國網(wǎng)貸平臺轉(zhuǎn)型史中，無疑具有很大的啟發(fā)意義。
信也科技：拍拍貸的進化與新生
實際上，拍拍貸進化和新生為信也科技，并非一蹴而就，而是一個自然而然的過程。
何為金融科技企業(yè)，相比于傳統(tǒng)金融，金融科技企業(yè)主要有三大獨特優(yōu)勢，即領(lǐng)先的技術(shù)實力、強大的賦能能力和相對低廉的成本。
在技術(shù)實力方面，過去12年來，拍拍貸主要做線上小額信貸中介服務(wù)，在獲客、風險管理、客戶運營、貸后管理等各環(huán)節(jié)積累了豐富的經(jīng)驗和科技能力。
此前幾年，拍拍貸曾投入3億元研發(fā)了風險評級系統(tǒng)“魔鏡”，用來確立浮動風險定價機制。
“魔鏡”能夠借助前期積累的海量數(shù)據(jù)，從上千個維度對借款人進行風險評級和風險定價，很好地預測借款逾期率，從而嚴格控制借款風險。
在魔鏡系統(tǒng)研發(fā)前后，拍拍貸同時還投產(chǎn)了反欺詐系統(tǒng)“明鏡”。如今，在人工智能等科技領(lǐng)域，其在今年第三季度的單季研發(fā)投入就高達1.082億元，較去年同比增長31.7%，較上季度環(huán)比增長6.5%，科技投入力度在上市金融科技公司中處于領(lǐng)先水平。
可以看到，拍拍貸多年來在風控、反欺詐、人工智能等金融科技上的研發(fā)和投入無疑十分具有前瞻性。
尤其是在小額借貸這一領(lǐng)域，經(jīng)過多年的沉淀、積累、更新，拍拍貸已經(jīng)做到了厚積薄發(fā)。
此外，信也科技還通過智慧金融研究院、與大學共建人工智能研發(fā)中心，不斷深化大數(shù)據(jù)、人工智能和區(qū)塊鏈等新技術(shù)的應用和研究，為轉(zhuǎn)型做準備。
如今，在行業(yè)面臨寒冬之際，能夠?qū)崿F(xiàn)全身而退，實現(xiàn)戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型，并將服務(wù)成功輸出給市場上的持牌機構(gòu)，和螞蟻金服等金融巨頭一起做起了平臺化生意。
平臺化后的信也科技，旗下業(yè)務(wù)主要包括三大塊，即針對服務(wù)和賦能的金融科技業(yè)務(wù)板塊，面向海外業(yè)務(wù)拓展的國際業(yè)務(wù)板塊，以及關(guān)注未來科技發(fā)展的科技生態(tài)孵化業(yè)務(wù)板塊。
據(jù)了解，信也科技目前已與20余家銀行、消金、信托機構(gòu)進行了業(yè)務(wù)合作，輸出標準化數(shù)據(jù)模型產(chǎn)品和BOT科技賦能服務(wù)。
這主要包括風險評級模型、BI數(shù)據(jù)報表解決方案、明鏡反欺詐平臺等技術(shù)和整套消費信貸解決方案。
作為一家科技公司，無論何時，技術(shù)實力都是公司的核心競爭力，因為有強大的科技實力作為支撐，這也是今天信也科技自誕生起就格外矚目和備受期待的原因。
據(jù)了解，截至10月底，信也科技集團申請中和已獲授權(quán)的發(fā)明專利共122件，已登記軟件著作權(quán)112件。
2019年11月初，拍拍貸與浙江大學、加州大學洛杉磯分校（UCLA）聯(lián)合發(fā)表的反欺詐相關(guān)研究論文被國際頂級學術(shù)會議CIKM 2019錄用，其自主研發(fā)的魔鏡智能風控系統(tǒng)曾收獲“2015年上海金融創(chuàng)新獎”等重磅獎項。
與此同時，信也的核心競爭力還體現(xiàn)在擁有大量優(yōu)質(zhì)的用戶。據(jù)悉，目前信也科技累計注冊用戶數(shù)已超過1億，海量用戶不僅為信也科技提供了大量科研數(shù)據(jù)，也為信也的業(yè)務(wù)發(fā)展不斷注入活力。
章峰表示，回顧集團以前走過的路，正是適應變化、不斷迭代才有了今天的信也，相信這次轉(zhuǎn)型會成為信也新的起點，也會在未來達到新的高度。
金融與科技的融合未來無疑讓人倍感期待，在這家立足上海的科技企業(yè)迅速崛起的當下，可以預見的是，它也將為中國金融科技產(chǎn)業(yè)的發(fā)展增添更多活力和動力。
成為金融科技界的“亞馬遜”
“我們希望成為金融科技領(lǐng)域的亞馬遜。”
這是信也科技聯(lián)席CEO章峰在三季度財報的解讀中的表態(tài)。
亞馬遜一開始只賣書，進而拓展品類，從自營轉(zhuǎn)向開放平臺模式，成為第三方平臺。
基于此，亞馬遜積累了運營能力、物流能力，再把核心的科技能力開放，形成業(yè)務(wù)，包括aws云服務(wù)等。
“信也科技也有相似的路徑，經(jīng)過12年的發(fā)展，沉淀了一些核心能力，可以形成業(yè)務(wù)，獨立出來服務(wù)B端客戶。”在章峰看來，亞馬遜是披著電商外衣的科技公司，信也則希望未來可以成為一家披著金融外衣的科技公司。
實際上，在這句宏大的愿景表態(tài)的背后，是信也科技初步顯現(xiàn)的金融科技業(yè)務(wù)板塊、國際業(yè)務(wù)板塊和科技生態(tài)孵化業(yè)務(wù)，目前都已具備獨立服務(wù)B端客戶的能力。
猶如亞馬遜的三駕馬車驅(qū)動打造爆款，信也科技的三大業(yè)務(wù)板塊既相互獨立又彼此促進，正快速牽引這家科技公司駛向一片金融科技的藍海。
“在實踐中，我們發(fā)現(xiàn)，在線上零售信貸方面，一些中小持牌金融機構(gòu)較為欠缺經(jīng)驗和科技能力，而快速增強服務(wù)C端的科技能力需要在人才儲備和技術(shù)建設(shè)上進行大量投入，還需要至少3-5年的市場摸索、試錯，這對他們來講成本是比較高的。”章峰表示，這一痛點正是信也科技“賦能”的價值所在。
章峰表示，信也科技的優(yōu)勢賽道在于資金需求于5000至30000元之間的C端和小微客戶。
與此同時，在信也科技升級背后，其業(yè)務(wù)模式正由閉環(huán)走向開環(huán)，業(yè)務(wù)邊界也從國內(nèi)拓展至全球。
在印度尼西亞、菲律賓、越南、新加坡等國家，它的布局已有實際進展，取得了相關(guān)資質(zhì)，團隊超過兩百人，平臺數(shù)百萬注冊用戶，累計成交額近4億元。
在一帶一路戰(zhàn)略的加持下，以信也科技為代表的中國金融科技企業(yè)正乘風出海，在亞洲新興經(jīng)濟體中的競跑，引起業(yè)界的關(guān)注。
據(jù)章峰透露：“國際化業(yè)務(wù)還在初步探索階段，雖然目前已經(jīng)過了流量紅利的階段，現(xiàn)在更加考驗平臺深耕行業(yè)的能力。這塊業(yè)務(wù)也是服務(wù)和賦能中小金融機構(gòu)，都會積極嘗試落地，只不過是在東南亞市場。”
而信也科技的科技生態(tài)孵化業(yè)務(wù)則是以前瞻性和戰(zhàn)略性的眼光不斷投資、孵化新的技術(shù)與產(chǎn)品，助力金融科技生態(tài)不斷完善。
據(jù)了解，保險科技、企業(yè)服務(wù)、大數(shù)據(jù)等細分領(lǐng)域?qū)⒊蔀樾乓部萍忌鷳B(tài)孵化業(yè)務(wù)關(guān)注的主要領(lǐng)域，目前已在這些領(lǐng)域近20個項目累計投資數(shù)億元。
在章峰看來，金融科技市場仍然潛力巨大，但競爭也會隨之加劇，只有擁有硬實力的公司才能獲得長遠發(fā)展。
未來的金融科技市場格局會如何變化，誰都無法預測，但對于那些商業(yè)模式清晰，有技術(shù)實力的科技公司而言，注定都不會太差。
